UNIQ (30-01-2017 MBKET)

ผลประกอบการนิวไฮ Q4/59 คาดว่า 270 ล้านบาท

ทั้งปีโดดเด่นมาก รับรู้รายได้ 12,222 ล้านบาท กำไรสุทธิ 882 ล้านบาท (เติบโต 24%)

จากความคืบหน้างานก่อสร้างสายสีแดง 1 สัญญา สีเขียว 2 สัญญา

และงานถนนต่อเชื่อมราชพฤกษ์-กาญจนาภิเษก

ตามด้วยแรงหนุนจากการชนะประมูลสายสีส้ม 2 สัญญา หนุน Backlog ปี 60 เพิ่มเป็น 3.4 หมื่นล้านบาท

นอกจากนั้น มีนา 60 จะทราบผลการประกวดราคารถไฟทางคู่ 5 เส้นทาง (คาดว่าจะได้งานอย่างน้อย 1 เส้นทาง)

และมีประมูลสายสีม่วงใต้ น่าจะหนุนให้มีกำไรสุทธิ 970 ล้าน เติบโตเป็นสถิติใหม่ต่อเนื่องไป

จุดเด่นของบริษัท คือ DE ต่ำ 0.76 รองรับการเติบโตในอนาคตได้ดี

โบรกให้ราคาเป้าหมายปี 60 @22.50

uniq-backlog

= = = = =

CK (03-02-2017 MBKET)

ราคาหุ้นปรับตัวลดลงจากผลประกอบการ Q4/59 ที่ไม่โดดเด่นเพราะกำไรแค่ร้อยล้าน

เหมาะซื้อสะสมลงทุนระยะยาว เพราะหากพิจารณาเงินลงทุนในบ.ลูก (BEM TTW CKP)

มีมูลค่า 4.8 หมื่นล้านบาท (เทียบได้เท่ากับ 28 บาท ซึ่งเป็นราคาหุ้นแม่ในปัจจุบัน)

ยอด Backlog สูง 1.23 แสนล้านบาท กินยาวได้อีก 3-4 ปี

จุดเด่นคือ ประสบความสำเร็จจากโครงการรฟฟพลังงานน้ำไชยะบุรี

ทำให้มีแนวโน้มได้งานต่อเนื่อง ซึ่งลาวมีแผนสร้างรฟฟพลังงานน้ำอีก  10,394 MW

มูลค่าการก่อสร้างสูงถึงล้านล้านบาท

capture

= = = = =

SF (02-02-2017 MBKET)

กำไรระยะสั้นได้แรงหนุนจากการปรับเพิ่มค่าเช่า และการขยายพื้นที่เช่าอีก 1 หมื่นตรม. (Q4/60)

คาดว่าจะส่งผลให้กำไรปี 59-62 ขยายเพิ่มขึ้น 10-12%

โดย Q4/59 มีการเปลี่ยนผู้เช่าหลักที่ศูนย์ยการค้าเพชรเกษม พาวเวอร์ เซนเตอร์

จาก Homeworks เป็น Makro Food Service

เตรียมเปิดเฟสแรก โครงการ JJ One Market 5000 ตรม.

ภาพรวมอัตราเช่าพื้นที่เต็มทั้งหมด แต่รายได้ Q4/59 ลดลงจากการงดจัดกิจกรรมด้านบันเทิงช่วงถวายอาลัย

เน้นแผนพัฒนาแบบ Mixed Use เอาพื้นที่ลานจอดรถมาพัฒนาเป็นพื้นที่ค้าปลีก

ศูนย์รวมความบันเทิง กีฬา และการศึกษา ภายใต้แบรนด์ Latitude ของออสเตรเลีย

มีแผนขยายงานส่วนโรงแรม อาคารสำนักงาน คอนโด ทั้งแบบลงทุนเอง และหาพันธมิตรร่วมทุน

วางกำหนดเวลาแผนพัฒนาไว้ 14 ปี หวังให้เมกาซิตี้มาหนุนลูกค้าเพิ่มให้กับเมกาบางนา

สำหรับแผนระยะใกล้ ปี 61 ลงทุนขยายพื้นที่เช่าโครงการนางลิ้นจี่ อีก 9 พันตรม. และทองหล่อ 4 อีก 1.1 หมื่นตรม.

= = = = =

VGI (02-02-2017 MBKET)

ผ่านจุดตกต่ำที่สุดไปแล้ว Q3/59 กำไรสุทธิลดลง น่าจะทำให้งบที่ต่ำกว่าปกติเป็นปีสุดท้าย

เพราะปี 59 มีค่าใช้จ่ายในการขายและบริหารเพิ่มขึ้น จากค่าใช้จ่ายดีลซื้อกิจการ MACO

ประกอบกับรายได้ปรับตัวลดลงจากช่วงถวายอาลัย ซึ่งการเป็นธุรกิจต้นทุนคงที่สูง (Fixed Cost Business)

จะถูกกระทบเยอะเวลาที่รายได้ปรับตัวลดลง แต่ถ้าดูสัดส่วนที่ลดลงแค่ 6%

เมื่อเทียบกับผลสำรวจของ Nielson ที่คาดว่าลดลง 28% (QoQ ช่วงถวายอาลัย)

ถือว่า VGI ยังคงรักษารายได้ไว้ได้ค่อนข้างดี

ส่วนตัวเลขงบปี 59 ที่ดูเติบโตเป็นเพราะมีการรวมงบกิจการ MACO ซึ่งทำให้ YoY ยังคงเพิ่มขึ้น 29%

ประเด็นน่าติดตามคือ VGI ไปลงทุนธุรกิจโฆษณาในสถานีรถไฟฟ้า SBK ที่มาเลย์

กับประเด็นที่ BTS อยู่ระหว่างเจรจาพัฒนารถไฟฟ้าสายสีเหลืองกับชมพู

ซึ่งจะทำให้ VGI มีพื้นที่โฆษณาเพิ่มขึ้นอีกราว 3-4 เท่า

 

 

 

 

 

 

 

BDRM เป็นเพียงนักลงทุนเม่าๆ คนหนึ่ง ที่หลงใหลการลงทุนในตลาดหุ้น มากพอที่จะนั่งดูเฝ้าจอ ดูกราฟ อ่านข่าว แอบดูงบ แกะรอยเจ้ามือ นินทารายใหญ่ได้ทั้งวัน การนั่งสังเกตความเป็นในตลาดทำให้สัมผัสได้ว่า ตลาดหุ้นสีเทาแห่งนี้มีระบบและเงื่อนไขที่เอื้อต่อการสูบเงินจากเม่าไปให้เจ้า ซึ่งเป็นที่มาของเพจการลงทุน BDRM Blog ที่หวังให้เม่ารู้เท่าทันตลาดหุ้นเท่าที่กำลังความสามารถของเม่าตัวนี้พึงทำได้

ใส่ความเห็น

This site uses Akismet to reduce spam. Learn how your comment data is processed.

This site is protected by wp-copyrightpro.com

%d bloggers like this: